InsidersTradesSigma
Signaux quantitatifs et scoring
Métrique normalisée quantifiant la puissance prédictive supplémentaire d'un signal par rapport à un modèle aléatoire ou de référence, exprimée comme le rapport du surperformance induite par le signal à l'erreur de prédiction de référence.
Le Coefficient de portance de prédiction est une statistique diagnostique utilisée dans les plateformes de détection des délits d'initiés et d'évaluation quantitative pour isoler et mesurer la contribution prédictive authentique d'un signal candidat au-delà de ce qu'un modèle naïf ou de référence historique réaliserait. Il répond à la question critique de savoir si les corrélations observées entre le signal et les mouvements futurs de prix reflètent un véritable avantage prédictif ou de simples artefacts statistiques. Dans la construction de signaux quantitatifs, les coefficients de portance sont calculés en comparant le taux de succès ex-post, la précision directionnelle ou le ratio d'information d'un portefeuille conditionné par signal à un portefeuille témoin pondéré de manière égale ou par capitalisation boursière. Des valeurs élevées de portance indiquent un pouvoir discriminatoire robuste du signal, tandis que les valeurs proches de l'unité suggèrent que le signal ajoute une valeur négligeable au-delà des mécaniques de marché ou de la persistance du momentum.
Une portance de 1,0 signifie que le signal ne fait pas mieux que la référence ; plus elle dépasse 1,0, plus l'avantage réel est grand. La difficulté est de rendre la comparaison honnête. La portance doit provenir de tests walk-forward hors échantillon avec des données ponctuelles, sinon le biais d'anticipation et le surajustement la gonfleront et un signal prédictif en backtest s'effondrera en trading réel.