Insiders Trades Sigma vs WhaleWisdom
自 2008 年起，WhaleWisdom 一直是美国最知名的 13F 聚合数据库。对冲基金、家族办公室和个人投资者用它来根据 SEC 的季度申报重建大型基金经理的持仓。Sigma 走的是另一条路：它不是 13F 追踪工具，而是一个多市场、有评分、经回溯测试的内部人数据平台，配有公开 API 和 MCP 服务器。以下是两者各自的优势所在。
| 对比维度 | WhaleWisdom | Sigma |
|---|---|---|
| 覆盖范围 | 仅限美国 | 43 个市场（欧盟 + 美国 + 英国 + 加拿大 + 澳大利亚） |
| 申报类型 | 13F · 13D/G · Form 4 | 覆盖 43 个市场的内部人交易（相当于 Form 4） |
| 历史数据 | 自 2001 年起 | 自 2000 年起（最老市场已有 26 年数据） |
| 定价（2026 年 5 月） | 免费版 · Standard（网页 + 回测器）· Pro 每年 500 美元或每季度 150 美元（最多 50 只基金，200 组合 API）· Enterprise 面议（无限 API + 实时数据流） | 免费版 · Pro 每月 39 欧元 · Quant 每月 129 欧元（测试版，等候名单） |
| 公开 API | 付费附加功能 | Pro 版起即包含 |
| MCP 服务器 | 无 | 有（Claude、ChatGPT、Cursor） |
| 回溯测试 | 基于 13F 的基础版本 | Walk-forward 前向验证、Bailey-LdP 去偏夏普比率、组合夏普比率 |
WhaleWisdom 的优势
如果你的工作是重建美国基金经理（伯克希尔、Tiger、Pershing）二十年间的 13F 持仓，WhaleWisdom 是正确的工具。它的历史深度（可追溯至 2001 年）、多基金聚合视图和跟踪复制逻辑都很成熟。Sigma 目前不覆盖 13F 数据，我们不会假装相反。
Sigma 的优势
Sigma 聚合了 43 个市场的内部人申报数据（董事、高管、大股东），监管数据源包括：SEC、AMF、BaFin、RNS（经 LSE 的 FCA 申报）、SIX SER、ASX、Consob、CNMV、AFM、FSMA、Oslo Børs、Nasdaq 赫尔辛基、Nasdaq 斯德哥尔摩、Nasdaq 哥本哈根、SEDI、FMA 以及 Euronext 都柏林。如果你交易 SBF 120、DAX、SMI、FTSE 或日经指数，WhaleWisdom 完全帮不上忙。Sigma 对货币进行标准化处理（EUR/USD/GBP/JPY 等），并提供文档完善的 REST API，起价每月 39 欧元，还有可供 Claude、ChatGPT 和 Cursor 调用的 MCP 服务器。采用 Bailey-Lopez de Prado 去偏夏普比率调整的 walk-forward 回溯测试，是 WhaleWisdom 所不具备的方法论标准。
结论
这不是正面对决。WhaleWisdom 适合二十年美国 13F 数据，Sigma 适合带 API 和 MCP 的多市场内部人申报数据。许多团队两者都在用。